ファクタリングの仕組み
ファクタリングとは、企業が保有する売掛金をファクタリング会社に売却し、早期に資金を調達する手法です。銀行融資とは異なり、売掛金の回収を待たずに資金化できるため、資金繰りの改善に役立ちます。
ファクタリングの基本的な流れ
売掛金の発生
企業が取引先に商品やサービスを提供すると、売掛金が発生します。この売掛金の支払いは、通常、請求後数十日後に行われることが多く、企業の資金繰りに影響を与える場合があります。
ファクタリング会社への申し込み
売掛金を資金化するために、企業はファクタリング会社に申し込みを行います。必要な書類を提出し、売掛金の信用度や契約条件を確認したうえで、ファクタリングの契約が締結されます。
売掛金の買取
契約が成立すると、ファクタリング会社が売掛金を買い取ります。買い取り額は売掛金の全額ではなく、手数料を差し引いた金額が企業に支払われます。
売掛金の回収
売掛金の回収は、ファクタリング会社または企業が行います。回収の方法はファクタリングの種類によって異なります。
ファクタリングの種類
二者間ファクタリング
企業とファクタリング会社の間で契約が結ばれる方式です。取引先には通知せずに行われるため、通常の取引関係に影響を与えにくい特徴があります。ただし、売掛金の回収は企業が行う必要があります。
三者間ファクタリング
企業、ファクタリング会社、取引先の三者で契約を結ぶ方式です。取引先に対して売掛金の譲渡を通知し、ファクタリング会社が直接回収を行います。信用力の高い売掛金であれば、手数料が低くなる傾向があります。
ファクタリングの活用メリット
資金調達のスピード
ファクタリングは、売掛金を活用するため、新たな担保を必要とせずに資金調達が可能です。売掛金を早期に現金化できるため、資金繰りの改善に貢献します。
信用情報への影響が少ない
融資ではなく売掛金の売却という形になるため、企業の信用情報に影響を与えにくい点がメリットです。銀行からの借入枠を温存したい場合にも適しています。
未回収リスクの軽減
三者間ファクタリングでは、売掛金の回収をファクタリング会社が行うため、企業が未回収リスクを回避できる場合があります。
ファクタリングの注意点
手数料が発生する
ファクタリングを利用する場合、売掛金の額面全額が支払われるわけではなく、一定の手数料が差し引かれます。手数料の割合はファクタリング会社や売掛金の信用度によって異なります。
売掛金の信用力が重要
売掛金の買い取りが可能かどうかは、取引先の信用力によって判断されます。信用力の低い取引先の売掛金は、買取を断られる場合や手数料が高くなる場合があります。
契約内容の確認が必要
ファクタリング会社との契約には、手数料のほか、違約金や契約条件が含まれることがあります。契約内容をしっかり確認し、リスクを把握しておくことが重要です。
ファクタリングの利用に向いている企業
資金繰りを安定させたい企業
売掛金の回収を待たずに資金を調達できるため、資金繰りを改善したい企業にとって有効な手段です。
急な資金需要が発生した企業
予期せぬ出費や事業拡大のための資金が必要になった場合、迅速に資金を調達できるファクタリングは有効です。
借入を避けたい企業
銀行融資を受けることなく資金調達を行いたい企業にとって、ファクタリングは選択肢のひとつとなります。
まとめ
ファクタリングは、売掛金を活用して資金調達を行う手法です。二者間ファクタリングと三者間ファクタリングがあり、それぞれ特徴があります。資金調達のスピードが速く、信用情報への影響が少ない一方で、手数料や契約条件をよく確認することが重要です。資金繰りを改善したい企業や、急な資金需要がある場合に適した方法と言えます。
